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    3.1.1单一法人客户信用风险识别
    1.单一法人客户的基本信息分析
    按照业务特点和风险特征的不同，商业银行的客户可以划分：为法人客户与个人客户，法人客户根据其机构性质可以分为企业类客户和机构类客户，企业类客户根据其组织形式不同可划分为单一法人客户和集团法人客户。本书所述的单一法人客户包括企业单一客户和机构类客户。
    商业银行在对单一法人客户进行信用风险识别和分析时，必须对客户的基本情况和与商业银行业务相关的信息进行全面了解，以判断客户的类型（企业法人客户还是机构法人客户）、基本经营情况（业务范围、盈利情况）、信用状况（有无违约记录）等。

    2.单一法人客户的财务状况分析
    财务分析是通过对企业的经营成果、财务状况以及现金流量情况的分析，达到评价企业经营管理者的管理业绩、经营效率，进而识别企业信用风险的目的。主要内容包括：财务报表分析、财务比率分析以及现金流量分析。

    （1）财务报表分析（主要对资产负债表和损益表进行分析），重点关注四项内容：
    ①识别和评价财务报表风险。主要关注财务报表的编制方法及其质量能否充分反映客户实际和潜在的风险。（有无随便变更会计处理方法，报表编制基础是否一致，是否如实提供会计信息等）
    ②识别和评价经营管理状况。（通过分析损益表可以识别和评价公司的销售情况、成本控制以及盈利能力）
    ③识别和评价资产管理状况。（主要包括资产质量分析、资产流动性即变现能力分析以及资产组合分析）
    ④识别和评价负债管理状况。（主要分析资产负债期限结构，如长期融资是否支持长期资产，短期资产是否恰当的与短期融资或长期融资相匹配等）

    （2）财务比率分析
    财务比率主要分为四大类：
    ①盈利能力比率（侧重与“利”有关），用来衡量管理层将销售收入转换成实际利润的效率，体现管理层控制费用并获得投资收益的能力。
    销售毛利率＝[（销售收入－销售成本）/销售收入]×100％
    销售净利率＝（净利润/销售收入）×100％
    资产净利率（总资产报酬率）＝净利润/[（期初资产总额＋期末资产总额）/2]×100％
    净资产收益率（权益报酬率）＝净利润/[（期初所有者权益合计＋期末所有者权益合计）/2]×100％
    总资产收益率＝净利润/平均总资产＝（净利润/销售收入）×（销售收入/平均总资产）

    ②效率比率（侧重与资产有关，除了roa和roe特殊），又称营运能力比率，体现管理层管理和控制资产的能力。
    存货周转率＝产品销售成本/[（期初存货＋期末存货）/2]
    存货周转天数＝360/存货周转率
    应收账款周转率＝销售收入/[(期初应收账款＋期末应收账款)/2]
    应收账款周转天数＝360/应收账款周转率
    应付账款周转率＝购货成本/[(期初应付账款＋期末应付账款)/2]
    应付账款周转天数＝360/应付账款周转率
    流动资产周转率＝销售收入/[(期初流动资产＋期末流动资产)/2]
    总资产周转率＝销售收入/[(期初资产总额＋期末资产总额)/2]
    资产回报率（roa）＝[税后损益＋利息费用×（1－税率）]/平均资产总额
    权益收益率（roe）＝税后损益/平均股东权益净额
    虽然从表面上看，各项周转率越高，盈利能力和偿债能力就越好，但实践中并非如此。

     ③杠杆比率（侧重与负债有关），用来衡量企业所有者利用自有资金获得融资的能力，也用于判断企业的偿债资格和能力。
    资产负债率＝（负债总额/资产总额）×100％
    有形净值债务率＝[负债总额/（股东权益－无形资产净值）]×100％
    利息偿付比率（利息保障倍数）
    ＝（税前净利润＋利息费用）/利息费用
    ＝（经营活动现金流量＋利息费用＋所得税）/利息费用
    ＝[（净利润＋折旧＋无形资产摊销）＋利息费用＋所得税]/利息费用
    利息保障倍数的缺陷是仅仅考虑利息因素，更理想的保障倍数应当是将企业的经营活动现金流量与本息支付合计数相比较。

    ④流动比率（侧重与“动”有关），用来判断企业归还短期债务的能力，即分析企业当前的现金偿付能力和应付突发事件和困境的能力。
    流动比率＝流动资产合计/流动负债合计
    速动比率＝速动资产/流动负债合计
    其中：速动资产＝流动资产－存货
    或：速动资产＝流动资产－存货－预付账款－待摊费用
    通常，流动比率较高或呈增长趋势表明企业偿债能力较好或得到改善。但流动比率不能反映资产的构成和质量，尤其不能反映存货方面可能存在的问题。速动比率在分子中扣除了存货，能够更好地反映短期流动性。但速动比率也有其局限性，没有将应收账款收回的可能性或时间预期考虑进来。